Действие фильма разворачивается в первой половине XIX века на территории Малороссии, где две сотни лет назад хутора разоряла шайка нехристей-ляхов под предводительством могущественного колдуна. С тех пор в окрестностях Диканьки рыщет загадочный Чёрный Всадник, который похищает молодых девушек и жестоко расправляется с ними, словно мстя за старые обиды.
Действие российского боевика разворачивается на фоне событий, связанных с противостоянием федеральных сил и боевиков на Северном Кавказе. Полковник ФСБ Райский и майор Логинов уже много месяцев ведут охоту за одним из самых жестоких и хитрых террористов — Исмаилова, который не раз ускользал из расставленных силовиками сетей, оставляя после себя следы кровавых диверсий и убийств.